［本站讯］11月15日，经济学院第三十四期宏观经济与金融论坛举行，长江商学院金融学副教授张兴潭受邀作主题为“Multi-Type Information Acquisition with Integer Trader Constrains”的学术报告。会议由经济学院助理研究员周剑南主持，经济学院部分师生参会。

报告分析了一个具有多维不确定性和整数交易者约束的战略交易模型中的信息获取，指出股票收益率受到多维信息影响，并且存在一种放大机制，即获取不同类型的信息可以相互补充。报告介绍了一个融入信息市场且包含无风险债券和有风险股票的交易模型，以及交易存在三个阶段。同时，报告对引入整数交易者约束的股票市场和信息市场的两阶段模型均衡分别求解。研究发现，引入整数交易者约束后，产生了陡峭的最佳反应效应和进入威慑效应，并引起多重均衡。讲座过程中，张兴潭与参会师生就研究动机、模型细节和研究结论等展开深入讨论。

张兴潭，长江商学院金融副教授，研究方向包括金融中介、资产定价、行为经济、机制设计、产业组织等。论文发表在Econometrica，Review of Financial Studies，Journal of Economic Theory，Management Science等期刊。